[中报]广发全球医保:广发全球医疗保健指数证券投资基金2019年第2...:广发医疗保健

保健指数证券投资基金

2019

年第

2

季度报告

2019

年

6

月

30

日

基金管理人：

广发基金管理有限公司

基金托管人：

广发银行股份有限公司

报告送出日期：

二〇一九年七月十八日

§1 重要提示

基金管理人的董事会及董事保证本报告所载资料不存在虚假记载、误导性陈

述或重大遗漏，并对其内容的真实性、准确性和完整性承担个别及连带责任。

基金托管人广发银行股份有限公司根据本基金合同规定，于

2019

年

7

月

16

日复核了本报告中的财务指标、净值表现和投资组合报告等内容，保证复核内容

不存在虚假记载、误导性陈述或者重大遗漏。

基金管理人承诺以诚实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产，但不保

证基金一定盈利。

基金的过往业绩并不代表其未来表现。投资有风险，投资者在作出投资决策

前应仔细阅读本基金的招募说明书。

本

报告中财务资料未经审计。

本报告期自

2019

年

4

月

1

日起至

6

月

30

日止。

§2 基金产品概况

基金简称

保健（QDII）

基金主代码

000369

交易代码

000369

基金运作方式

契约型开放式

基金合同生效日

2013年12月10日

报告期末基金份额总额

151,321,307.14份

投资目标

本基金采用被动式指数化投资策略，通过严格的投

资程序约束和数量化风险管理手段，力求实现对标

的指数的有效跟踪，追求跟踪误差的最小化。本基

金力争控制基金净值增长率与业绩比较基准之间

的日均跟踪偏离度小于0.5%，基金净值增长率与

业绩比较基准之间的年跟踪误差不超过5%，实现

对标普全球1200医疗保健指数的有效跟踪。

投资策略

本基金以实现对标的指数的有效跟踪为宗旨，在降

低跟踪误差和控制流动性风险的双重约束下构建

指数化的投资组合。本基金力争控制基金净值增长

率与业绩比较基准之间的日均跟踪偏离度小于

0.5%，基金净值增长率与业绩比较基准之间的年跟

踪误差不超过5%。

本基金对标普全球1200医疗保健指数成份股、备

选成分股及以标普全球1200医疗保健指数为投资

标的的指数基金（包括ETF）的投资比例不低于基

金资产的90%，现金或者到期日在一年以内的政府

债券不低于基金资产净值的5%。

业绩比较基准

人民币计价的标普全球 1200 医疗保健指数收益

率。

风险收益特征

本基金为股票型基金，风险和收益高于货币市场基

金、债券型基金和混合型基金，具有较高风险、较

高预期收益的特征。本基金为指数型基金，主要采

用完全复制法跟踪标的指数，具有与标的指数、以

及标的指数所代表的股票市场相似的风险收益特

征。

基金管理人

广发基金管理有限公司

基金托管人

广发银行股份有限公司

境外资产托管人英文名称

Citibank N.A

境外资产托管人中文名称

美国花旗银行有限公司

§3 主要财务指标和基金净值表现

3.1 主要财务指标

单位：人民币元

主要财务指标

报告期

(2019

年

4

月

1

日

-

2019

年

6

月

30

日

)

1.本期已实现收益

1,387,121.45

2.本期利润

7,723,958.92

3.加权平均基金份额本

期利润

0.0498

4.期末基金资产净值

228,871,076.05

5.期末基金份额净值

1.512

注：（

1

）所述基金业绩指标不包括持有人认购或交易基金的各项费用，计入

费用后实际收益水平要低于所列数字。

（

2

）本期已实现收益指基金本期利息收入、投资收益、其他收入（不含公

允价值变动收益）扣除相关费用后的余额，本期利润为本期已实现收益加上本期

公允价值变动收益。

3.2 基金净值表现

3.2.1本报告期基金份额净值增长率及其与同期业绩比较基准收益率的比较

阶段

净值增

长率

①

净值增

长率标

准差

②

业绩比

较基准

收益率

③

业绩比

较基准

收益率

标准差

④

①

-

③

②

-

④

过去三个

月

3.28%

0.71%

3.60%

0.78%

-

0.32%

-

0.07%

3.2.2 自基金合同生效以来

基金累计份额净值增长率变动及其与同期业绩比

较基准收益率变动的比较

保健指数证券投资基金

累计

份额

净值增长率与业绩比较基准收益率历史走势对比图

（2013年12月10日至2019年6月30日）

D:\浏览器下载\走势图柱状图\走势图1.jpg

§4 管理人报告

4.1 基金经理（或基金经理小组）简介

姓名

职务

任本基金的基金经

理期限

证券从业

年限

说明

任职日

期

离任日

期

刘杰

本基金的基金

经理；广发沪

深

300

交易型

开放式指数证

券投资基金联

接基金的基金

经理；广发中

证

500

交易型

开放式指数证

券投资基金的

基金经理；广

发中证

500

交

易型开放式指

数证券投资基

金联接基金

(LOF)

的基金

经理；广发沪

2018

-

08

-

06

-

15

年

刘杰先生，工学学士，

持有中国证券投资基金

业从业证书。曾任广发

基金管理有限公司信息

技术部系统开发专员、

数量投资部研究员、广

发沪深

300

指数证券投

资基金基金经理

(

自

2014

年

4

月

1

日至

2016

年

1

月

17

日

)

、广发中

证环保产业指数型发起

式证券投

资基金基金经

理

(

自

2016

年

1

月

25

日

至

2018

年

4

月

25

日

)

、

广发量化稳健混合型证

券投资基金基金经理

(

自

2017

年

8

月

4

日至

深

300

交易型

开放式指数证

券投资基金的

基金经理；广

发中小板

300

交易型开放式

指数证券投资

基金的基金经

理；广发中小

板

300

交易型

开放式指数证

券投资基金联

接基金的基金

经理；广发中

证环保产业交

易型开放式指

数证券投资基

金发起式联接

基金的基金经

理；广发中证

指数

型发起式证券

投资基金的基

金经理；广发

中证军

工交易

型开放式指数

证券投资基金

的基金经理；

广发

交易型开放式

指数证券投资

基金发起式联

接基金的基金

经理；广发中

证环保产业交

易型开放式指

数证券投资基

金的基金经

理；广发创业

板交易型开放

式指数证券投

资基金的基金

经理；广发创

业板交易型开

2018

年

11

月

30

日

)

。

放式指数证券

投资基金发起

式联接基金的

基金经理；广

发标普全球农

业指数证券投

资基金的基金

经理；广发道

琼斯美国石油

开发与生产指

数证券投资基

金

(QDII

-

LOF)

的基金经理；

广发港股通恒

生综合中型股

指数证券投资

基金

(LOF)

的

基金经理；广

发美国房地产

指数证券投资

基金的基金经

理；广发纳斯

达

克

100

交易

型开放式指数

证券投资基金

的基金经理；

广发

100

指数证券

投资基金的基

金经理；广发

生物

科技指数型发

起式证券投资

基金的基金经

理；广发恒生

中国企业精明

指数型发起式

证券投资基金

(QDII)

的基金

经理；指数投

资部总经理助

理

注：

1.“

任职日期

”

和

“

离职日期

”

指公司公告聘任或解聘日期。

2.

证券从业的含义遵从行业协会《证券业从业人员资格管理办法》的相关规

定。

4.2 报告期内本基金运作遵规守信情况说明

本报告期内，本基金管理人严格遵守《中华人民共和国证券投资基金法》等

有关法律法规及基金合同、基金招募说明书等有关基金法律文件的规定，本着诚

实信用、勤勉尽责的原则管理和运用基金资产

，在严格控制风险的基础上，为基

金份额持有人谋求最大利益。本报告期内基金运作合法合规，无损害基金持有人

利益的行为，基金的投资管理符合有关法规及基金合同的规定。

4.3 公平交易专项说明

4.

3.1

公平交易制度的执行情况

公司通过建立科学、制衡的投资决策体系，加强交易分配环节的内部控制，

并通过实时的行为监控与及时的分析评估，保证公平交易原则的实现。

在投资决策的内部控制方面，公司建立了严格的投资备选库制度及投资授权

制度，投资组合的投资标的必须来源于公司备选库，投资组合经理在授权范围内

可以自主决策，超过投资权限的操作需要经过严格的审批程序。在交易过程中，

中央交易部按照

“

时间优先、价格优先、比例分配、综合平衡

”

的原则，公平分配

投资指令。金融工程与风险管理部风险控制岗通过投资交易系统对投资交易过程

进行实时监控及预警，实现投资风险的事中风险控制；稽核岗通过对投资、研究

及交易等全流程的独立监察稽核，实现投资风险的事后控制。

本报告期内，上述公平交易制度总体执行情

况良好，不同的投资组合受到了

公平对待，未发生任何不公平的交易事项。

4.

3

.

2

异常交易行为的专项说明

本公司原则上禁止不同投资组合之间（完全复制指数组合及量化组合除外）

或同一投资组合在同一交易日内进行反向交易。如果因应对大额赎回等特殊情况

需要进行反向交易的，则需经公司领导严格审批并留痕备查。

本报告期内，公司旗下所有投资组合参与的交易所公开竞价交易中，同日反

向交易成交较少的单边交易量超过该证券当日成交量的

5%

的交易共

4

次，均为

指数量化投资组合因投资策略需要和其他组合发生的反向交易。

本报告期内，未发现本基

金有可能导致不公平交易和利益输送的异常交易。

4.4 报告期内基金的投资策略和运作分析

本基金主要采用完全复制法来跟踪标普全球

1200

医疗保健指数，按照个股

在标的指数中的基准权重构建股票组合，呈现出股票型基金的特征。

在经历了一季度的普遍上涨，二季度全球主要股指迎来了震荡行情。二季度

内，标普全球

1200

医疗保健指数上涨

1.27%

，标普

500

指数上涨

3.79%

，纳斯

达克

100

指数上涨

3.96%

，德国

DAX

指数上涨

7.57%

，法国

CAC40

指数上涨

3.52%

，日经

225

上涨

0.33%

，香港恒生指数下跌

1.75%

。

今年一季度末，

3

月期和

10

年期美债收益率出现倒挂，引起了市场对于美

国经济出现衰退的广泛讨论。虽然经济、时薪增速持续下滑等因素反映

出美国经济似乎已进入增长放缓初期，然而现在就判定美国经济从此步入下行通

道还言之

过早。目前美国居民杠杆较低，美股估值虽然较高但并未出现泡沫化迹

象，同时美国也加强了金融监管，不易爆发系统性风险。整体来看，美国经济全

面衰退风险仍然偏低。同时，欧洲经济虽然在短期内还将持续疲软态势，但总体

下行空间有限。新兴市场经济较去年出现好转迹象，未来随着美联储降息可能性

的上升，美元走弱可能会刺激新兴市场走出衰退。

未来美股市场，全球、竞争优势明显的医疗保健领域依然值得适当

关注。

4.5报告期内基金的业绩表现

本报告期内，本基金的份额净值增长率为

3.28%

，同期业绩比较基准收益率

为

3.60%

。

§5 投资组合报告

5.1 报告期末基金资产组合情况

序号

项目

金额

(

人民币

元

)

占基金总资

产的比例

(%)

1

权益投资

201,618,839.87

86.38

其中：

普通股

201,267,658.88

86.23

存托凭证

351,180.99

0.15

优先股

-

-

房地产信托

-

-

2

基金投资

13,834,392.60

5.93

3

固定收益投资

-

-

其中：债券

-

-

资产支持证券

-

-

4

金融衍生品投资

-

-

其中：远期

-

-

期货

-

-

期权

-

-

权证

-

-

5

买入返售金融资产

-

-

其中：买断式回购的买入返售金融资产

-

-

6

货币市场工具

-

-

7

银行存款和结算备付金合计

16,178,241.75

6.93

8

其他资产

1,788,166.05

0.77

9

合计

233,419,640.27

100.00

5.2 报告期末在各个国家（地区）证券市场的股票及存托凭证投资分布

国家（地区）

公允价值(人民币元)

占基金资产净值比例（％）

美国

142,276,898.27

62.16

瑞士

20,899,996.01

9.13

英国

8,960,824.74

3.92

日本

8,650,638.38

3.78

法国

5,060,852.28

2.21

德国

5,005,405.60

2.19

丹麦

4,693,986.24

2.05

澳大利亚

3,673,658.48

1.61

荷兰

1,652,751.05

0.72

比利时

426,941.71

0.19

加拿大

316,887.11

0.14

合计

201,618,839.87

88.09

注：

1

、国家（地区）类别根据股票及存托凭证所在的证券交易所确定。

2

、上述美国比重包括注册地为西班牙在美国上市的

ADR

。

5.3 报告期末按行业分类的股票及存托凭证投资组合

行业类别

公允价值（人民币元）

占基金资产净值比例（％）

日常消费品

-

-

金融

-

-

通讯业务

-

-

能源

-

-

信息技术

-

-

房地产

-

-

公用事业

-

-

原材料

-

-

通信服务

-

-

工业

-

-

医疗保健

200,562,172.99

87.63

非日常生活消费品

1,056,666.88

0.46

合计

201,618,839.87

88.09

注：以上分类采用全球行业分类标准（

GICS

）。

5.4 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名股票及存托凭

证投资明细

序

号

公司名称（英文）

公司名

称（中

文）

证券

代码

所

在

证

券

市

场

所

属

国

家

（

地

区)

数量

（股）

公允价值

（人民币

元）

占基

金资

产净

值比

例

（％）

1

JOHNSON &

JOHNSON

强生

JNJ

US

纽

约

证

券

交

易

所

美

国

15,793.

00

15,121,927.

26

6.61

2

PFIZER INC

辉瑞制

药

PFE

US

纽

约

证

美

国

34,453.

00

10,260,516.

97

4.48

券

交

易

所

3

UNITEDHEALT

H GROUP INC

联合健

康

UNH

US

纽

约

证

券

交

易

所

美

国

5,653.0

0

9,482,882.3

3

4.14

4

NOVARTIS

AG

-

REG

诺华

NOV

N SW

瑞

士

证

券

交

易

所

瑞

士

15,018.

00

9,443,103.4

3

4.13

5

MERCK & CO.

INC.

默克

MRK

US

纽

约

证

券

交

易

所

美

国

15,842.

00

9,132,019.4

3

3.99

6

ROCHE

HOLDING

AG

-

GENUSSCH

EIN

罗氏

ROG

SW

瑞

士

证

券

交

易

所

瑞

士

4,133.0

0

8,001,709.8

7

3.50

7

ABBOTT

LABORATORIE

S

雅培制

药

ABT

US

纽

约

证

券

交

易

所

美

国

10,318.

00

5,965,478.3

0

2.61

8

MEDTRONIC

PLC

美敦力

MDT

US

纽

约

证

券

交

美

国

7,970.0

0

5,336,130.4

5

2.33

易

所

9

AMGEN INC

-

AMG

N US

纳

斯

达

克

证

券

交

易

所

美

国

3,917.0

0

4,962,328.6

8

2.17

1

0

THERMO

FISHER

SCIENTIFIC

INC

Thermo

Fisher

Scientif

ic

公司

TMO

US

纽

约

证

券

交

易

所

美

国

2,365.0

0

4,774,844.8

8

2.09

注：此处所用证券代码的类别是当地市场代码。

5.5 报告期末按债券信用等级分类的债券投资组合

本基金本报告期末未持有债券。

5.6 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名债券投资明细

本基金本报告期末未持有债券。

5.7 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前十名资产支持证券

投资明细

本基金本报告期末未持有资产支持证券。

5.8 报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排名的前五名金融衍生品投

资明细

本基金本报告期末未持有金融衍生品。

5.9报告期末按公允价值占基金资产净值比例大小排序的前十名基金投资明细

序

号

基金名称

基金

类型

运

作

方

式

管理人

公允价值

（

人民币

元）

占

基

金资

产

净

值比

例

(%)

1

ISHARES GLOBAL

HEALTHCARE ETF

ETF

基金

开

放

式

BlackRock

Fund Advisors

13,834,392.60

6.04

5.10 投资组合报告附注

5.10.1

报告期内，本基金投资的前十名证券的发行主体未被监管部门立案调查，

报告编制日前一年内未受到公开谴责、处罚。

5.10.2

报告期内本基金投资的前十名股票未超出基金合同规定的备选股票库。

5.10.3 其他资产构成

序号

名称

金额(人民币元)

1

存出保证金

-

2

应收证券清算款

-

3

应收股利

154,885.16

4

应收利息

809.61

5

应收申购款

1,547,108.96

6

其他应收款

-

7

待摊费用

85,362.32

8

其他

-

9

合计

1,788,166.05

5.10.4 报告期末持有的处于转股期的可转换债券明细

本基金本报告期末未持有处于转股期的可转换债券。

5.10.5 报告期末前十名股票中存在流通受限情况的说明

本基金本报告期末前十名股票中不存在流通受限情况。

§6 开放式基金份额变动

单位：份

报告期期初基金份额总额

156,192,704.84

本报告期基金总申购份额

41,451,770.34

减：本报告期基金总赎回份额

46,323,168.04

本报告期基金拆分变动份额

-

报告期期末基金份额总额

151,321,307.14

§7 基金管理人运用固有资金投资本基金交易明细

本报告期内，基金管理人不存在运用固有资金（认）申购、赎回或买卖本基

金的情况。

§8 备查文件目录

8.1 备查文件目录

1.

中国证监会批准保健指数证券投资基金募集的文件

2.

《保健指数证券投资基金基金合同》

3.

《广发基金管理有限公司开放式基金业务规则》

4.

《保健指数证券投资基金托管协议》

5.

法律意见书

6.

基金管理人业务资格批件、营业执照

7.

基金托管人业务资格批件、营业执照

8.2 存放地点

广州市海珠区琶洲大道东

1

号保利国际广场南塔

31

-

33

楼

8.3 查阅方式

1.

书面查阅：投资者可在营业时间免费查阅，也可按工本费购买复印件；

2.

网站查阅：基金管理人网址

http://www.gffunds.com.cn

。

广发基金管理有限公司

二〇一九年七月十八日